Ciò che ha attratto i mercati dei derivati operatori delle materie prime?

mercati dei derivati negoziati in borsa sono piattaforma virtuale su cui sono negoziati contratti specifici – futures e opzioni. Questi strumenti sono chiamati anche i derivati, o derivati, perché provengono da una certa attività.

Per esempio, nel mercato azionario sono negoziati azioni di una determinata società, e sulle future – futures e opzioni su tali azioni. I derivati hanno un certo periodo di esecuzione. Ed è per questo che i mercati su cui sono negoziati, sono chiamate urgenti. In termini di negoziazione di mercati a termine per un lungo periodo in vista del classico, in quanto derivati hanno vantaggi significativi rispetto scorte.

L'effetto di "leva"

I derivati – contratti con pagamento differito. Oggi per comprare futures, non c'è bisogno di pagare l'intero costo. Quando si apre una posizione sul mercato solo il conto di un commerciante di blocco di una certa quantità di – assistenza in garanzia. La sua dimensione dipende lo strumento e la situazione attuale del mercato, ma di solito mantiene entro 5-20% del valore del contratto. Si scopre che un operatore può gestire la quantità è più volte superiori ai suoi fondi propri. Che è quello di operare con un "spalla". Ad esempio, il mercato dei derivati di Borsa di Mosca permette di commercio derivati su blue chip con la "spalla" 1: 7. Futures sul indice RTS é scambiata con una "spalla" massima 01:10 e contratti su coppie di valute – 01:14.

Questa linea di credito esistente nel mercato azionario, ma si rese conto a spese dei fondi presi in prestito. Pertanto, il broker pone le proprie condizioni. Così, la dimensione del "spalla", di regola, non superi 1: 2, e per la fornitura di tale credito comportano. Un mercato a termine consente agli operatori di utilizzare più "leva" per libero.

Una vasta gamma di strumenti

Un altro vantaggio mercato dei derivati a livello mondiale – una vasta gamma di strumenti disponibili per la negoziazione. Come l'attività sottostante di futures e opzioni può agire come titoli, coppie di valute, indici azionari, tassi di interesse, indicatori di volatilità (tasso di variazione dei prezzi delle attività), merci – metalli, energia, prodotti agricoli. E il loro commercio non implica che la fornitura di un bene, come l'olio, il grano o valuta. Gli operatori possono aprire una posizione di trarre profitto (perdita o il guadagno) e fino alla data di esecuzione del contratto per fare un'operazione temporanea.

Derivati di mercato della Borsa di Mosca offre ai trader più di 60 strumenti per il commercio. Tuttavia, la maggior parte di loro ancora non ben filata. Ma derivati in Russia hanno una storia molto breve, e probabilmente la loro "età d'oro" è ancora venire. Tuttavia, ora il mercato russo di futures e opzioni sul flusso di cassa è quasi 2 volte superiore rispetto al mercato azionario.

commissioni basse

Piccole tasse – un'altra caratteristica che distingue il mercato dei derivati. Scambio e broker pagare una tariffa flat per ogni contratto comprato o venduto. Prima di tutto, è importante per i commercianti impegnati in numerose operazioni durante la sessione di negoziazione. In attuazione di questa strategia sui pagamenti scorte Commissione a prendere la parte del leone dei profitti. O aumentare in modo significativo la perdita. Mentre in molti mercati per operazioni in derivati effettuate all'interno, impostare le commissioni di cambio e intermediazione ridotti.

limitare le perdite

Sulle offerenti sul mercato a pronti limitare le dimensioni del loro rischio della transazione, esponendo l'ordine di arresto. Tuttavia, a causa di "slittamento" durante forti movimenti di prezzo, oltre che per ragioni tecniche, le loro prestazioni non può essere garantito per essere al 100%. Molti commercianti sanno quanto può prendere un "stop" il tempo di riposo. Allo stesso mercato a termine in tempo permetterà di assicurare pienamente contro tali problemi. A tale scopo, utilizzare le opzioni, spesso in collaborazione con o posizioni future nelle attività sottostante. In virtù del contratto di opzione specificità del suo acquirente non può perdere più dell'importo pagato. Questo rende possibile per costare di strategia con un livello predeterminato e la potenziale perdita di crescita dei profitti.

La possibilità di guadagnare in qualsiasi situazione

Come sapete, quando gli stock trading può fare un profitto solo il prezzo si muove in una direzione favorevole. In questo caso, il commerciante deve non solo indovinare dove andrà il mercato, ma aspettare un forte movimento. Ma il mercato dei futures rendono possibile la costruzione di strategie che hanno il potenziale di profitto in qualsiasi situazione di mercato. Per esempio, quelli che possono generare reddito con una forte variazione di prezzo del titolo sottostante, indipendentemente dalla direzione. Tali strategie vengono applicate in previsione del comunicato stampa di risonanza, la pubblicazione di relazioni dell'emittente e in altri casi. O, al contrario, si può guadagnare sul fatto che il prezzo di un bene per un lungo periodo di tempo quasi si ferma. È possibile scommettere in aumento o caduta non è una particolare azienda, e l'intero mercato. O fare arbitraggio tra il prezzo di un bene nel mercato azionario e dei futures su di esso – sui futures. Inoltre, l'apertura in posizioni derivati, la posizione opposta nel sottostante, è possibile proteggerli dal rischio (copertura) con aspettative negative. Futures e opzioni permettono di costruire una serie di strategie diverse.

Con una corretta gestione con derivati commercianti enormi opportunità di guadagnare e proteggere i loro beni. Tuttavia, non dobbiamo dimenticare gli elevati rischi derivanti da strumenti derivati al loro uso sconsiderato. In particolare questo vale per operazioni speculative. Infatti, grazie all'effetto di "leva" ripetutamente aumenta non solo profitto, ma anche la perdita. Pertanto, il mercato dei futures è estremamente importante per applicare i principi di rischio e di gestione del capitale.